Contenu d’illustration rédigé pour une compagnie fictive : les conseils sont généraux et ne remplacent ni votre contrat ni un professionnel.
Le principe : une entraide organisée
Le takaful est une forme d’assurance fondée sur l’entraide. Au lieu d’acheter une garantie à une compagnie, les assurés, qu’on appelle participants, mettent en commun des contributions dans un fonds qui leur appartient. Quand l’un d’eux subit un sinistre, c’est ce fonds qui l’indemnise.
Le mot vient de l’arabe et désigne la garantie mutuelle. Le modèle répond à une demande précise : s’assurer sans intérêt, avec des placements conformes aux principes de la finance islamique. La protection, elle, reste la même qu’avec n’importe quel contrat.
Ce qui change, c’est l’organisation financière. Trois acteurs se partagent les rôles :
- les participants, qui contribuent au fonds et en sont ensemble les bénéficiaires ;
- le fonds des participants, qui reçoit les contributions et paie les sinistres ;
- l’opérateur, ici Hima Takaful, qui gère le fonds contre une rémunération connue d’avance.
Le fonds, l’opérateur et la wakala
Le point central du takaful est la séparation des comptes. Le fonds des participants n’est pas l’argent de l’opérateur : il a sa propre comptabilité, ses propres réserves et ses propres résultats. L’opérateur n’en est que le gestionnaire.
Pour ce travail, il perçoit des frais de wakala, du mot arabe qui désigne le mandat. Fixés d’avance pour chaque produit, ils sont prélevés sur chaque contribution et financent la gestion. Le reste entre dans le fonds.
Le taux de wakala est le premier chiffre à lire sur un devis takaful : c’est la part de votre contribution qui ne va pas au fonds.
Les placements et la moudaraba
L’argent du fonds ne dort pas. Ses réserves sont placées dans des supports conformes aux principes de la finance islamique, ce qui exclut notamment tout placement rémunéré par un intérêt.
Le rendement de ces placements est partagé selon un contrat de moudaraba. L’opérateur, qui apporte sa gestion, reçoit une part du rendement fixée d’avance. Le fonds, qui apporte le capital, garde le reste. Si les placements ne rapportent rien, l’opérateur ne touche rien à ce titre.
L’opérateur est donc rémunéré de deux façons, connues avant la signature : la wakala et la moudaraba. Chez Hima, il ne gagne pas davantage quand le fonds indemnise moins.
Excédent et déficit
En fin d’année, on arrête les comptes du fonds : les contributions, moins la wakala, les sinistres et la réassurance, plus sa part du rendement des placements.
S’il est positif, on parle d’excédent. Une partie est mise en réserve pour les années difficiles, et le reste est distribué aux participants. La règle de partage est approuvée par le comité de surveillance charaïque. Chez Hima, elle tient compte des sinistres de chacun :
- un participant sans sinistre reçoit une part entière, proportionnelle à sa contribution ;
- un participant indemnisé pour moins que sa contribution reçoit une demi-part ;
- un participant indemnisé pour plus que sa contribution ne reçoit rien cette année-là, puisqu’il a déjà reçu davantage du fonds qu’il n’y a versé.
S’il est négatif, il y a déficit. Les participants ne paient rien de plus : l’opérateur avance au fonds la somme qui manque sous forme de prêt sans intérêt, le qard hassan. Le fonds le rembourse sur les excédents des années suivantes, avant toute nouvelle distribution.
L’excédent n’est jamais garanti. Une année peut finir en déficit, sans rien vous coûter de plus.
Le sinistre et le prix
Pour l’assuré, un sinistre takaful se déroule comme n’importe quel sinistre : déclaration, examen par un expert ou un médecin conseil si nécessaire, indemnité selon les garanties. Formules, plafonds, franchises et délais sont ceux du contrat conventionnel équivalent.
Le prix aussi. Chez Hima, la contribution takaful est calculée sur le même risque et avec les mêmes tarifs que la prime conventionnelle : à garanties égales, le même montant. La différence est dans la destination de l’argent : une part identifiée pour l’opérateur, le reste dans un fonds commun dont l’excédent peut vous revenir.
Le takaful en Algérie
La loi a ouvert l’assurance takaful aux sociétés d’assurance en 2020, et un décret de 2021 en a fixé les conditions d’exercice. Une société peut proposer le takaful soit comme opérateur dédié, soit par une fenêtre takaful distincte de son activité conventionnelle, avec des comptes séparés.
Ce cadre impose notamment des comptes séparés pour le fonds et un comité de surveillance charaïque indépendant, qui examine chaque produit, ses frais et ses placements avant sa vente, puis rend un avis chaque année. Les pages de Hima l’appellent comité de conformité.
Dans cette démonstration, Hima Takaful, ses taux et son comité sont fictifs et ne désignent aucune société ni aucun comité réel.
Les questions à poser avant de choisir
- Quel est le taux de wakala de ce produit, et figure-t-il sur le devis ?
- Quelle part du rendement des placements revient à l’opérateur au titre de la moudaraba ?
- Comment l’excédent est-il partagé, et mes sinistres réduisent-ils ma part ?
- Que se passe-t-il en cas de déficit, et l’avance de l’opérateur est-elle bien sans intérêt ?
- Comment le comité de surveillance charaïque est-il composé, et ses avis sont-ils publiés ?
- Les garanties, les plafonds et les franchises sont-ils les mêmes que dans le contrat conventionnel ?
Un opérateur sérieux répond à toutes ces questions par écrit, avant la signature.
Pour comparer deux offres takaful, regardez trois points : la wakala, la moudaraba et la règle de partage de l’excédent.
